比特幣價格 比特幣價格
Ctrl+D 比特幣價格
ads

RIM:DeFi新玩法丨3分鐘了解無需預言機的鏈上期權協議Primitive_Primitive

Author:

Time:1900/1/1 0:00:00

以太坊上的代幣是一系列所有權:從藝術品到穩定幣,再到整個去中心化協議。這些代幣有助于Swap互換以及借貸,并為衍生品市場奠定了基礎。這些去中心化衍生品市場允許用戶杠杠化所有權,并從以太坊的增長中獲益。

Primitive是一種新的協議,它利用簡潔性的力量為以太坊上的任何資產提供代幣化期權,它有三個關鍵特性:

期權代幣不依賴于預言機或admin,而是作為不變的智能合約獨立運行;

每種期權都以用戶持有的名義價值為背書,這消除了交易對手的風險,并確保期權持有人始終可以購買基礎代幣;

沒有復雜的數學來為期權定價或確定參數:而是由市場決定。任何人都可以參與期權市場,通過簡單地存入一種基礎代幣資產來賺取交易費用。

本文概述了PrimitiveV1的一些亮點。

1

ERC-20期權代幣

Solana生態DeFi協議Friktion:關閉其前端網站,敦促客戶提取資金:1月27日消息,基于Solana的投資組合管理平臺Friktion表示,正在關閉其前端網站,敦促客戶撤回資產。這意味著前端網站將不再提供相同的服務,但基礎協議仍然可以在區塊鏈上訪問。

根據DeFiLlama數據顯示,Friktion總市值已從去年4月的1.64億美元峰值下降至500萬美元,下降了約97%。據悉,該平臺在運行期間交易了30億美元,擁有超2萬個用戶錢包。

金色財經此前報道,去年11月,基于Solana的投資組合管理平臺Friktion首次為機構客戶推出了加密貨幣貸款產品。[2023/1/27 11:32:34]

Primitive協議用于創建智能合約,其中包含一組定義期權規則的不可變參數。任何兩個ERC-20代幣都可以選擇作為基礎資產或報價。任何行權價都可以與任何未來到期時間戳一起選擇。一旦創建了期權智能合約,就有兩個表示所有權的代幣:「多頭期權代幣」以及「空頭期權代幣」。

數據:過去24小時幣安凈流出16.1億美元:12月13日消息,據Nansen鏈上數據顯示,過去24小時,幣安凈流出16.11億美元Token,資金凈流出值為各交易平臺首位。[2022/12/13 21:41:19]

「多頭期權代幣」有權以行權價購買基礎代幣,而「空頭期權代幣」則是代幣化交易對手,其有權申領抵押品或行權價支付。

2

無需預言機以及零違約風險

無論是多頭和空頭期權代幣,都是從基礎代幣的存款中鑄造出來的。在「多頭期權代幣」行權或到期之前,基礎代幣將保留在智能合約中。如果「多頭期權代幣」過期,則可以燒掉「空頭期權代幣」以釋放存放的基礎代幣。如果持有期權的用戶選擇行使期權,則按行權價購買基礎代幣。這被稱為實物結算,其特點是在安全性和資本效率之間進行權衡。由于基礎代幣仍然鎖定在合約中,因此不需要有價格預言機。如果期權合約是現金結算的,則需要一個價格來確定其支付額,但這將大大增加智能合約被攻擊的風險。持有無預言機期權代幣更可靠,因為基礎代幣保留在智能合約中,沒有來自交易對手的違約或清算風險。

外匯局管理檢查司副司長黃卉:應推動將虛擬貨幣監管納入法律法規規范:金色財經消息,在2022年金融街論壇年會“治理體系與金融穩定”平行論壇上,國家外匯管理局管理檢查司副司長、最高人民法院民二庭庭長黃卉表示,應盡快完善非銀行支付機構、地方金融監督管理等領域立法,強化支付機構展業監管,厘清央地金融監管職責邊界。共同推動將虛擬貨幣監管納入法律法規規范,加強虛擬貨幣交易治理。(證券時報)[2022/11/22 7:54:41]

3

單資產流動資金頭寸

Primitive在Uniswap協議的基礎上構建了一種新穎的機制,它為用戶和開發者提供了一個平滑的交易場所。也就是說,用戶將通過從flashswap中借用基礎代幣來間接地交換成「多頭期權代幣」。

「多頭期權代幣」是有購買基礎代幣權利的期權,是用戶想要購買和持有的代幣。

然而,Primitive不會將這些代幣放入Uniswap池中進行swap交換。

外媒:Tether尚未將Tornado Cash受制裁地址列入黑名單:8月24日消息,Dune Analytics數據顯示Tether并未將Tornado Cash相關受制裁地址列入黑名單,但到目前為止,美國官方還未對該行為采取行動。目前尚不清楚Tether在法律上是否有義務遵守財政部的制裁。

此外,Tether的首席技術官Paolo Ardoino在一份聲明中表示,“美國官方沒有聯系Tether并要求其凍結與Tornado Cash相關的受制裁地址,雖然Tether不在美國境內運營,但其通常會遵守美國官方的要求,視其為世界級合規計劃的一部分”。[2022/8/25 12:46:27]

該協議采用了不同的方法,將「空頭期權代幣」與基礎代幣一起放入Uniswap池子。用戶可以通過鑄造期權、持有做多期權以及賣出做空期權獲得純粹的多頭期權敞口。

以這種方式提供流動性以及和鑄幣相結合,可實現兩個關鍵功能:

數字資產銀行SEBA Bank計劃將亞洲員工人數增加一倍以上:7月25日消息,盡管最近加密資產價格暴跌,但由瑞士寶盛集團(Julius Baer Group Ltd.)支持、專注于數字資產的在線銀行SEBA Bank AG計劃將其亞洲員工人數增加一倍以上。

該行正尋求將中國香港和新加坡的員工人數從目前約7人增加到20人以上,并增加法律、合規和關系經理部門的員工。SEBA亞洲企業發展主管Eugene Sun表示,SEBA正尋求在這兩個地方獲得許可證。

據悉,今年早些時候,SEBA Bank獲得1.1億瑞士法郎(約合1.19億美元)融資,Julius Baer和DeFi Technologies參投。(彭博社)[2022/7/25 2:36:01]

允許用戶以某種方式獲得純「多頭期權代幣」敞口;

允許流動性提供者盡量減少期權風險,同時從期權交易中賺取費用;

首先,流動性提供者存入基礎代幣,然后一部分基礎代幣被轉換為空頭代幣,最后這些代幣被添加到池中。這就是單資產流動性準備金!

由于「空頭期權代幣」是鑄造的,「多頭期權代幣」也是鑄造的,但它們沒有提供給資產池。提供流動性的錢包或智能合約將持有「多頭期權代幣」及其LP代幣。當他們想要從資產池中退出時,LP代幣會被燒掉以釋放空頭期權以及基礎代幣。然后,多頭和空頭期權被燒掉,以釋放基礎代幣。所有釋放的基礎代幣都會被送回流動性提供者,并根據其提供的流動性增加相應的應計費用。

由于流動性提供者總是控制多頭和空頭期權代幣,其期權風險在初始存款時是中性的。隨著時間的推移,隨著基礎代幣和空頭期權代幣準備金比率的變化,LP將開始累積空頭期權敞口或多頭期權敞口。例如,如果從資產池中購買了很多期權,那么隨著時間的推移,池子中會有更多的空頭期權。這意味著LP有權獲得比其存款更多的「空頭期權代幣」,這意味著隨著時間的推移,他們獲得了一些空頭期權敞口。

「多頭期權代幣」仍然可以從池中間接購買。假設該資產池具有相當高的流動性,想要購買多頭期權代幣的用戶將使用UniswapV2flashswap,鑄造多頭期權和空頭期權代幣,然后用空頭期權代幣以及額外數量的基礎代幣償還資金池。

這些額外的基礎代幣實際上是期權權酬,即純粹的鏈上期權權酬。

4

隱含波動率預言機和期權權酬

Primitive期權的權酬來自于Uniswap資產對中的空頭期權代幣和基礎代幣之間的比率。在期權權酬的整個過程中不存在預言機:這個是純粹的鏈上價值。正如Uniswap資產對中的代幣可以有時間加權平均價格(TWAP)一樣,可以為這些期權權酬構建TWAP,因此,隱含波動性預言機就誕生了。這些鏈上權酬可用于推導期權的隱含波動率。

5

閃電執行

PrimitiveV1閃電執行功能會首先支付基礎代幣,并在收到執行支付之前允許要執行的任意代碼。如果基礎代幣未按原基礎代幣或報價代幣的行權價支付,則整個交易將恢復,將所有ERC-20代幣恢復到交易前的原始余額。這可以啟用許多功能,而其中最好且最簡單的一個,是能夠從行使期權中獲利而不付出任何代價。這是因為基礎代幣可以交換其市場價值,然后這些收益可以用來支付行使的行權價。當然,行使期權通常是輸家的游戲,因為時間價值被燃燒了。不管怎樣,這些閃電執行使得閃電貸能夠在Primitive協議上進行。

開發該協議過程中的一個早期問題是,鎖定在期權智能合約中的基礎代幣將處于非生產性狀態。通過閃電貸,這些基礎代幣可以在生態系統中被積極使用,同時為期權持有人保持零違約風險。

6

上線主網的細節

PrimitiveV1版本已經部署到了以太坊主網。關于該協議的文檔、審計報告以及用戶/開發人員指南,你可以在這里找到。

除此之外,Primitive項目方還計劃:

將接口部署到IPFS;

完成連接器合約存儲庫的智能合約審核;

改進許多期權代幣錢包界面上的信息和分析;

抽象WETH在接口中的使用,使得ETH可直接使用;

7

Primitive協議的下一步

V1版本的Primitive協議實際相當于是一個概念證明,而安全性、資本效率以及易用性之間的權衡空間,只能通過積極使用來發現。盡管如此,Primitive協議團隊想到了一些尚未測試的去中心化期權的新方法,其中包括:

動態加權幾何平均市場參數化來復制期權收益;

更好地匹配期權的自定義AMM曲線,例如用于空頭期權<>基礎代幣資產對的較低曲率曲線;

保證金期權交易的虛擬AMM;

以現金結算的綜合期權,用于提高資本效率。例如,多支線期權策略可將其抵押品凈額結算。

10月,“巴比特DeFi投資實戰班”首次在深圳開班,全國近50位學員前往學習。接下來,12月北京、1月杭州,我們相約defi線下課,報名正式啟動!

Tags:RIMPrimitiveIMIPRIepikprime幣行情timi幣官方網站PrinterAI

以太坊價格今日行情
比特幣:比特幣投資者私下究竟怎么評論BTC?..._全球十大加密貨幣

比特幣的快速制度化在世界范圍內引起了很多關注。除此之外,它還引起了眾多機構投資者,家族辦公室以及來自零售交易者的投資興趣,并帶來了HODL浪潮.

1900/1/1 0:00:00
LDO:2020年BTC比特幣牛市的原因是什么 明年還會繼續嗎?_ING

比特幣今年和往年最大的不同是供需有所變化。從供給上來看,比特幣在今年5月份完成了第3次產量減半,減半最早的時候是寫在白皮書里的一種設定,因為比特幣總量有限,減半代表著它通縮的屬性.

1900/1/1 0:00:00
BUSD:比特幣上漲趨勢未變 但潛在的風險也在加劇_USDT

過去,人們往往享受來自順暢的一切,從不挽留或牽掛所有的逆境,真正的成長來自于不斷的嘗試和跪倒,只有摔倒了才明白站起來需要勇氣,只有遇到逆勢的交易才懂得順勢的快感,當你滿懷感恩的人面對一切.

1900/1/1 0:00:00
比特幣:馮鴻運:1.2.黃金多空實盤怎么操作?下周黃金白銀行情走勢預測及操作建議_TerraClassicUSD

  黃金技術分析:         黃金技術面來看,黃金日線收小陽線,實體上實現了對前一個交易日的反包,價格收復100日均線,MACD紅柱放大.

1900/1/1 0:00:00
THE:大牛解讀炒股以反復震蕩輪動為主_MEANTAMATO幣

大盤回顧周三大盤走出低開高走的行情。早盤略有低開于3375點后,受白酒、鋰電池等二線藍籌拉升領漲而快速走高,突破3400點,午后在券商板塊拉升帶動下,大盤以最高點位報收3414點報收,日K線呈光.

1900/1/1 0:00:00
數字貨幣:一文大膽分析明年將會發生的十大預測_ETH

今天已經是跨年夜了,這也是我的第68篇文章,從今年開始想要做這件事的初衷就是為了幫助更多人了解真正意義上的區塊鏈,從10月到12月,從零開始到現在社群中的200多名支持者進行話題探討.

1900/1/1 0:00:00
ads